2981 કરોડનો એથર એનર્જીનો IPO સોમવાર, 28 એપ્રિલ, 2025ના રોજ ખૂલશે

• એથર એનર્જી લિમિટેડ (the “Company”) ના પ્રત્યેક રૂ. 1ની ફેસ વેલ્યુના ઇક્વિટી શેર (“Equity Shares”) દીઠ રૂ. 304થી રૂ. 321ની પ્રાઇઝ બેન્ડ ફિક્સ કરવામાં આવી છે
• એન્કર ઇન્વેસ્ટર બિડીંગ તારીખ – શુક્રવાર, 25 એપ્રિલ, 2025
• બિડ-ઓફર ખોલવાની તારીખ – સોમવાર, 28 એપ્રિલ, 2025 અને બિડ-ઓફર બંધ થવાની તારીખ – બુધવાર, 30 એપ્રિલ, 2025
• બિડ્સ લઘુતમ 46 ઇક્વિટી શેર્સ અને ત્યારબાદ 46 ઇક્વિટી શેર્સના ગુણાંકમાં કરી શકાય છે
• ઇક્વિટી શેર દીઠ રૂ. 30નું એમ્પ્લોઇ ડિસ્કાઉન્ટ છે, એમ્પ્લોઇ રિઝર્વેશન પોર્શન 1,00,000 ઇક્વિટી શેર્સ સુધીનો છે
• 22 એપ્રિલ, 2025ની તારીખના રેડ હેરિંગ પ્રોસ્પેક્ટસ (“RHP”) લિંક
• https://www.axiscapital.co.in/contents/Ather%20Energy%20Limited-RHP-1745322268.pdf

 અમદાવાદ 24 એપ્રિલ, 2025 – એથર એનર્જી લિમિટેડ (the “Company”)  સોમવાર, 28 એપ્રિલ, 2025ના રોજ પ્રત્યેક રૂ. 1ની ફેસ વેલ્યુના તેના ઇક્વિટી શેર્સ (“Equity Shares”)ના આઈપીઓ ખોલવા જઈ રહી છે. એન્કર ઇન્વેસ્ટર બિડીંગ તારીખ બિડ-ઓફર ખોલવાની તારીખના કામકાજના એક દિવસ પહેલા એટલે કે શુક્રવાર, 25 એપ્રિલ, 2025 છે. બિડ-ઓફર બંધ થવાની છેલ્લી તારીખ બુધવાર, 30 એપ્રિલ, 2025 છે.

 ઓફરની પ્રાઇઝ બેન્ડ રૂ. 304થી રૂ. 321ની નક્કી કરવામાં આવી છે. બિડ્સ લઘુતમ 46 ઇક્વિટી શેર્સ અને ત્યારબાદ 46 ઇક્વિટી શેર્સના ગુણાંકમાં કરી શકાય છે.

 આઈપીઓમાં રૂ. 26,260 મિલિયન સુધીના મૂલ્યના ઇક્વિટી શેર્સના ફ્રેશ ઇશ્યૂ (the “Fresh Issue”) તથા વેચાણકર્તા શેરધારકો દ્વારા 1,10,51,747 સુધીના ઇક્વિટી શેર્સના વેચાણ માટેની ઓફરનો સમાવેશ થાય છે જેમાં સમાવિષ્ટ છે તરુણ સંજય મહેતા દ્વારા 9,80,000 સુધીના ઇક્વિટી શેર્સ, સ્વપ્નિલ બાબનલાલ જૈન દ્વારા 9,80,000 સુધીના ઇક્વિટી શેર્સ (together the “Promoter Selling Shareholders”), કેલેડિયમ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પીટીઈ લિમિટેડ દ્વારા 60,03,460 સુધીના ઇક્વિટી શેર્સ, નેશનલ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ એન્ડ ઇન્ફ્રાસ્ટ્રક્ચર ફંડ 2 દ્વારા 26,34,514 સુધીના ઇક્વિટી શેર્સ, ઇન્ટરનેટ ફંડ 3 પીટીઈ લિમિટેડ દ્વારા 4,00,000 સુધીના ઇક્વિટી શેર્સ, આઈઆઈટીએમ ઇન્ક્યુબેશન સેલ દ્વારા 31,050 સુધીના ઇક્વિટી શેર્સ, આઈઆઈટીએમએસ રૂરલ ટેક્નોલોજી એન્ડ બિઝનેસ ઇન્ક્યુબેટર દ્વારા 4,191 સુધીના ઇક્વિટી શેર્સ (together the “Corporate Selling Shareholders”) અને અમિત ભાટિયા દ્વારા 18,531 સુધીના ઇક્વિટી શેર્સ (“Individual Selling Shareholder”).

 આ ઓફરમાં લાયક ઠરેલા કર્મચારીઓ દ્વારા સબ્સ્ક્રીપ્શન માટે પ્રત્યેક રૂ. 1ની ફેસ વેલ્યુના 1,00,000 સુધીના ઇક્વિટી શેર્સના રિઝર્વેશનનો સમાવેશ થાય છે (the “Employee Reservation Portion”). ઓફરમાંથી એમ્પ્લોઇ રિઝર્વેશન પોર્શન બાદ કરતા જે વધે તેને અહીં “Net Offer” ગણવામાં આવશે. ઇક્વિટી શેર દીઠ રૂ. 30નું ડિસ્કાઉન્ટ એમ્પ્લોઇ રિઝર્વેશન પોર્શનમાં બિડીંગ કરી રહેલા લાયક કર્મચારીઓને આપવામાં આવે છે (“Employee Discount”).

આ ઓફર સેબી આઈસીડીઆર નિયમનોના નિયમન 31 સાથે વાંચતા એસસીઆરઆરના નિયમ 19(2) (બી)ના સંદર્ભે કરવામાં આવી છે. ઓફર બુક બિલ્ડિંગ પ્રોસેસ દ્વારા કરવામાં આવી છે અને  સેબી આઈસીડીઆર નિયમનોના નિયમન 6(2)ના અનુપાલનમાં કરવામાં આવી છે જેમાં સેબી આઈસીડીઆર નિયમનોના નિયમન 32(2)ના સંદર્ભે ઓફરના લઘુત્તમ 75 ટકા પ્રમાણસર ધોરણે ક્વોલિફાઇડ ઇન્સ્ટિટ્યૂશનલ બાયર્સ (“QIBs”, and such portion, the “QIB Portion”) ને ફાળવણી માટે ઉપલબ્ધ રહેશે, એ શરતે કે અમારી કંપની બુક રનિંગ લીડ મેનેજર્સ સાથેની ચર્ચા બાદ ક્યુઆઈબી હિસ્સાનો 60 ટકા સુધીનો હિસ્સો સેબી આઈસીડીઆર નિયમનો મુજબ વિવેકાધીન ધોરણે એન્કર ઇન્વેસ્ટર્સને ફાળવી શકે છે જે પૈકી એક-તૃત્યાંશ હિસ્સો સ્થાનિક મ્યુચ્યુઅલ ફંડ્સ માટે અનામત રાખવામાં આવશે, જે સ્થાનિક મ્યુચ્યુઅલ ફંડ તરફથી જે કિંમતે એન્કર ઇન્વેસ્ટર્સને ફાળવણી કરવામાં આવી હોય તે અથવા તેનાથી વધુ કિંમતે મળેલી માન્ય બિડ્સને આધીન રહેશે.

એન્કર ઇન્વેસ્ટર પોર્શનમાં અંડર-સબ્સ્ક્રીપ્શન અથવા નોન-એલોકેશનના કિસ્સામાં બાકીના ઇક્વિટી શેર્સ નેટ ક્યુઆઈબી પોર્શનમાં ઉમેરવામાં આવશે.

આ ઉપરાંત નેટ ક્યુઆઈબી પોર્શનનો 5 ટકા હિસ્સો માત્ર મ્યુચ્યુઅલ ફંડ્સને પ્રમાણસર ધોરણે ફાળવણી માટે ઉપલબ્ધ રહેશે અને નેટ ક્યુઆઈબી પોર્શનનો બાકીનો હિસ્સો સ્થાનિક મ્યુચ્યુઅલ ફંડ્સ સહિત તમામ ક્યુઆઈબીને (એન્કર ઇન્વેસ્ટર્સ સિવાય) પ્રમાણસર ધોરણે ફાળવણી માટે ઉપલબ્ધ રહેશે, જે ઓફર કિંમતે કે તેનાથી વધુ કિંમતે મળેલી માન્ય બિડ્સને આધીન રહેશે.

જોકે જો મ્યુચ્યુઅલ ફંડ્સ તરફથી કુલ માંગ ક્યુઆઈબી પોર્શનના 5 ટકા કરતાં ઓછી હશે તો મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પોર્શનમાં ફાળવણી માટે ઉપલબ્ધ રખાયેલા પ્રત્યેક બાકીના ઇક્વિટી શેર્સ ક્યુઆઈબીને પ્રમાણસર ફાળવણી માટે બાકીના ક્યુઆઈબી પોર્શનમાં ઉમેરવામાં આવશે.

આ ઉપરાંત નેટ ઓફરના લઘુત્તમ 15 ટકા નોન-ઇન્સ્ટિટ્યૂશનલ બિડર્સને ફાળવણી માટે ઉપલબ્ધ રહેશે જે પૈકી (1) એક-તૃત્યાંશ હિસ્સો રૂ. 2,00,000થી વધુ અને રૂ. 10,00,000 સુધીની એપ્લિકેશન સાઇઝ ધરાવતા અરજીકર્તાઓ માટે અનામત રખાશે અને (2) બે-તૃત્યાંશ હિસ્સો રૂ. 10,00,000થી વધુની એપ્લિકેશન સાઇઝ ધરાવતા અરજીકર્તાને ફાળવણી માટે ઉપલબ્ધ રહેશે, એ શરતે કે આ બંને સબ-કેટેગરીઝ પૈકીની ગમે તેમાં અંડર-સબ્સ્ક્રીપ્શનના કિસ્સામાં તે નોન-ઇન્સ્ટિટ્યૂશનલ પોર્શનની અન્ય સબ-કેટેગરીમાં અરજીકર્તાઓને ફાળવવામાં આવી શકે છે. નેટ  ઓફરના મહત્તમ 10 ટકા સેબી આઈસીડીઆર નિયમનો મુજબ રિટેલ ઇન્ડિવિડ્યુઅલ બિડર્સને ફાળવણી માટે ઉપલબ્ધ રહેશે, જે ઓફર કિંમત અથવા તેનાથી વધુ કિંમતે મળેલી માન્ય બિડ્સને આધીન રહેશે.

તમામ સંભવિત બિડર્સે (એન્કર ઇન્વેસ્ટર્સ સિવાય) આ ઓફરમાં તેમના સંબંધિત બેંક ખાતાની વિગતો પૂરી પાડીને (યુપીઆઈ મિકેનિઝમનો ઉપયોગ કરતા યુપીઆઈ બિડર્સ માટે યુપીઆઈ આઈડી સહિત) અને ફરજિયાતપણે એપ્લિકેશન સપોર્ટેડ બાય બ્લોક્ડ અમાઉન્ટ (“ASBA”) પ્રોસેસ દ્વારા જ ભાગ લેવાનો રહેશે જેમાં તેમની બિડની સંબંધિત રકમ એસસીએસબી દ્વારા અથવા સ્પોન્સર બેંકો દ્વારા, જે લાગુ પડતી હોય તે, ઓફરમાં ભાગ લેવા માટે બ્લોક કરવામાં આવશે. એન્કર ઇન્વેસ્ટર્સને ASBA પ્રોસેસ દ્વારા ઓફરના એન્કર ઇન્વેસ્ટર પોર્શનમાં ભાગ લેવાની પરવાનગી નથી.

કંપનીના ઈક્વિટી શેરને બીએસઈ લિમિટેડ (“BSE”) અને નેશનલ સ્ટોક એક્સચેન્જ ઓફ ઈન્ડિયા લિમિટેડ (“NSE”) (the “Stock Exchanges”) પર લિસ્ટિંગ કરવાની દરખાસ્ત છે. એક્સિસ કેપિટલ લિમિટેડ, એચએસબીસી સિક્યોરિટીઝ એન્ડ કેપિટલ માર્કેટ્સ (ઈન્ડિયા) પ્રાઇવેટ લિમિટેડ, જેએમ ફાઈનાન્શિયલ લિમિટેડ અને નોમુરા ફાઇનાન્શિયલ એડવાઇઝરી એન્ડ સિક્યોરિટી (ઈન્ડિયા) પ્રાઇવેટ લિમિટેડ આ ઓફરના બુક રનિંગ લીડ મેનેજર્સ (“BRLMs”) છે.

Disclaimer: ATHER ENERGY LIMITED is proposing, subject to receipt of requisite approvals, market conditions and other considerations, to make an initial public offering of its Equity Shares and has filed the RHP with RoC and the Stock Exchanges on April 22, 2025. The RHP shall be available on the website of SEBI at www.sebi.gov.in, the websites of the Stock Exchanges i.e. BSE and NSE at www.bseindia.com and www.nseindia.com, respectively, the website of the Company at www.atherenergy.com and on the websites of the Book Running Lead Managers (“BRLMs”), i.e. Axis Capital Limited, HSBC Securities and Capital Markets (India) Private Limited, JM Financial Limited and Nomura Financial Advisory and Securities (India) Private Limited at www.axiscapital.co.in, www.business.hsbc.co.in, www.jmfl.com and www.nomuraholdings.com/company/group/asia/india/index.html, respectively. Any potential investors should note that investment in equity shares involves a high degree of risk and for details relating to such risk, see ‘‘Risk Factors’’ beginning on page 43 of the RHP.

Potential investors should not rely on the RHP filed with SEBI and the Stock Exchanges, and should instead rely on their own examination of our Company and the Offer, including the risks involved, for making any investment decision.

This announcement does not constitute an offer of securities for sale in any jurisdiction, including the United States, The Equity Shares have not been and will not be registered under the United States Securities Act of 1933, as amended (“U.S. Securities Act”) or any state securities laws in the United States, and unless so registered, may not be offered or sold within the United States, except pursuant to an exemption from, or in a transaction not subject to, the registration requirements of the U.S. Securities Act and applicable U.S. state securities laws. Accordingly, the Equity Shares are being offered and sold (a) in the United States solely to “qualified institutional buyers” (as defined in Rule 144A under the U.S. Securities Act) in transactions exempt from the registration requirements of the U.S. Securities Act and (b) outside the United States in “offshore transactions” as defined in and in reliance on Regulation S of the U.S. Securities Act and the applicable laws of each jurisdiction where such offers and sales are made.